Steuern im Depot: Abgeltungsteuer, Teilfreistellung und Vorabpauschale einfach erklärt

Gewinne und Erträge aus einem Wertpapierdepot werden in Deutschland grundsätzlich mit der Abgeltungsteuer belastet: 25 % Kapitalertragsteuer, dazu 5,5 % Solidaritätszuschlag auf die Steuer und gegebenenfalls Kirchensteuer. Mit Solidaritätszuschlag ergibt das 26,375 %, mit Kirchensteuer je nach Bundesland etwa 27,8 % bis 28,0 %. Ihr Anbieter berechnet und führt die Steuer automatisch ab. Für Fonds gibt es eine Teilfreistellung, für alle Erträge den Sparerpauschbetrag. Damit wird die tatsächliche Belastung deutlich niedriger.

Was wird besteuert?

Ertragsart	Beispiel	Besteuerung
Dividenden	Ausschüttung einer Aktie	bei Zufluss
Zinsen	Festgeld, Anleihezinsen	bei Zufluss
Veräußerungsgewinne	Verkauf mit Gewinn	bei Verkauf
Fondsausschüttungen	ausschüttender ETF	bei Zufluss, mit Teilfreistellung
Vorabpauschale	thesaurierender ETF	jährlich, vorab, mit Teilfreistellung

Kosten wie Orderentgelte mindern den Veräußerungsgewinn. Laufende Depotführungsgebühren sind bei Kapitalerträgen nicht gesondert abziehbar.

Teilfreistellung bei Fonds

Bei Investmentfonds ist ein Teil der Erträge steuerfrei, weil der Fonds selbst schon Steuern auf Unternehmensebene zahlt. Die Teilfreistellung gilt für Ausschüttungen, Vorabpauschale und Veräußerungsgewinne:

Fondsart	Teilfreistellung
Aktienfonds (mindestens 51 % Aktienanteil)	30 %
Mischfonds (mindestens 25 % Aktienanteil)	15 %
Immobilienfonds (überwiegend Inlandsimmobilien)	60 %
Immobilienfonds (überwiegend Auslandsimmobilien)	80 %
Sonstige Fonds, Einzelaktien, Anleihen	0 %

Rechenbeispiel (illustrativ): Sie verkaufen einen Aktien-ETF mit 5.000 € Gewinn. 30 % sind steuerfrei, 1.500 €. Steuerpflichtig sind 3.500 €. Sind noch 1.000 € Sparerpauschbetrag frei, bleiben 2.500 €. Steuer: 2.500 € × 26,375 % = 659,38 €. Ohne Teilfreistellung und Freibetrag wären es 1.318,75 € gewesen.

Vorabpauschale

Bei thesaurierenden Fonds fließen keine Ausschüttungen zu, trotzdem wird eine Vorabpauschale als Mindestbesteuerung ermittelt. Grundlage ist ein vom Bundesfinanzministerium jährlich festgelegter Basiszins. Die Vorabpauschale gilt als im ersten Werktag des Folgejahres zugeflossen, der Anbieter bucht die Steuer dann vom Verrechnungskonto ab. Der Ertrag wird beim späteren Verkauf angerechnet, damit nichts doppelt besteuert wird. Der Basiszins ändert sich jährlich und kann auch null sein. Die aktuelle Höhe finden Sie beim Bundesfinanzministerium.

Praktisch heißt das: Halten Sie zum Jahresbeginn genug Guthaben auf dem Verrechnungskonto, damit die Steuer abgebucht werden kann. Sonst kann der Anbieter die Zahlung beim Finanzamt melden oder Anteile verkaufen, abhängig von den Bedingungen.

Verlustverrechnung

Der Anbieter führt Verlustverrechnungstöpfe. Verluste werden mit Gewinnen desselben Anbieters verrechnet. Es gibt Besonderheiten:

Aktienverluste (aus dem Verkauf einzelner Aktien) dürfen nur mit Aktiengewinnen verrechnet werden.
Sonstige Verluste werden mit allen anderen Kapitalerträgen verrechnet.
Verluste lassen sich in spätere Jahre vortragen.
Bei mehreren Anbietern kann die Verrechnung über die Steuererklärung erfolgen. Dafür ist eine Verlustbescheinigung nötig, die Sie bis zum 15. Dezember beantragen.

Kirchensteuer

Bei Kirchenmitgliedern wird die Kirchensteuer vom Anbieter automatisch einbehalten, wenn er sie über das Bundeszentralamt für Steuern abfragen kann. Der Satz beträgt 8 % in Bayern und Baden-Württemberg, sonst 9 %. Bei Kirchensteuerpflicht reduziert sich die Abgeltungsteuer rechnerisch geringfügig. Sie können dem Datenabruf widersprechen, müssen dann aber Ihre Kirchensteuer in der Steuererklärung angeben.

Ausländische Quellensteuer

Dividenden ausländischer Aktien werden oft schon im Ausland mit Quellensteuer belegt. Ein Teil davon kann auf die deutsche Steuer angerechnet werden. Das erledigt der Anbieter nur eingeschränkt, den Rest können Sie in der Steuererklärung geltend machen. Fragen Sie Ihren Anbieter nach Hilfestellung.

Wo Sie Steuerbescheinigungen finden

Ihr Anbieter stellt zum Jahresende eine Jahressteuerbescheinigung bereit. Sie dient als Nachweis und für die Steuererklärung. Bewahren Sie sie auf, besonders wenn Sie Verluste oder Quellensteuer geltend machen wollen.

Steuererklärung: Wann sie nötig ist

Mit Abgeltungsteuer ist die Steuer eigentlich erledigt. Eine Erklärung der Kapitalerträge ist dennoch nötig oder sinnvoll bei:

Verlusten bei mehreren Anbietern
Günstigerprüfung wegen niedrigem persönlichem Steuersatz
fehlender oder zu geringer Freistellung
ausländischen Konten oder Depots ohne inländischen Steuerabzug
Kirchensteuer, die nicht automatisch erfasst wurde

Die Abgabe erfolgt über ELSTER mit der Anlage KAP.

Kosten und Steuern gemeinsam betrachten

Für Ihre Entscheidung zählt die Rendite nach allen Kosten und Steuern. Der Kosteneffekt-Rechner hilft, den Einfluss von Rendite und Steuersatz über die Jahre zu verstehen. Der Vorgabewert von 18,5 % entspricht grob 26,375 % × 0,7 und gilt nur für Aktienfonds ohne Freibetrag.

Wann Beratung sinnvoll ist

Bei Erbschaften, Schenkungen, Auslandsdepots, Verlusten aus Termingeschäften oder Selbstständigkeit empfiehlt sich eine Steuerberatung. Dieser Guide beschreibt die allgemeine Rechtslage und ersetzt keine individuelle Beratung. Prüfen Sie Sätze und Freibeträge beim Bundesfinanzministerium.

Häufige Fragen

Wie hoch ist die Abgeltungsteuer genau?

25 % plus 5,5 % Solidaritätszuschlag auf die Steuer, also 26,375 %. Kirchensteuer kommt hinzu, wenn Sie kirchensteuerpflichtig sind.

Muss ich bei ETFs auf Verkaufsgewinne Steuern zahlen?

Ja, auf den steuerpflichtigen Teil nach Teilfreistellung und nach Abzug des Sparerpauschbetrags.

Zahle ich jedes Jahr Steuern auf thesaurierende ETFs?

Möglich ist eine Vorabpauschale, abhängig vom Basiszins und der Wertentwicklung. Sie kann auch null sein und wird bei Verkauf angerechnet.

Quellen

Bundesfinanzministerium — Basiszins, Sparerpauschbetrag und Steuerinformationen
Bundeszentralamt für Steuern — Kirchensteuerabzug und Freistellungsaufträge
ELSTER — Anlage KAP und Steuererklärung